KHÁNG CỰ – HỖ TRỢ

I. Khái niệm
Kháng cự và Hỗ trợ là một trong những kỹ thuật được sử dụng nhiều nhất trong phân tích kỹ thuật dựa trên một khái niệm dễ hiểu nhưng khó nắm vững.

II. Dấu hiệu nhận biết:
Kháng cự và hỗ trợ là các vùng giá trong quá khứ mà tại đó giá đảo chiều hoặc di chuyển chậm lại trước khi tiếp tục xu hướng, và hành vi đó có khả năng lặp lại trong tương lai.
– Tại các vùng giá đi lên rồi sau đó điều chỉnh giảm trở lại thì vùng cao nhất trước khi điều chỉnh gọi là kháng cự (resistance).
– Ngược lại, khi thị trường có dấu hiệu tăng trở lại, vùng thấp nhất trước khi bắt đầu tăng trở lại sẽ trở thành hỗ trợ (support).
Và thị trường càng biến động sẽ càng có nhiều mức hỗ trợ và kháng cự được tạo ra.

III. Bản chất
1. Xét về góc tâm lí, kháng cự là vùng giá mà các nhà đầu tư đang có tâm lí sợ hãi, ngược lại hỗ trợ là vùng giá mà các nhà đầu tư đang có tâm lí tham lam.
– Tại các vùng kháng cự, tâm lí sợ hãi khiến các trader đã mua được ở vùng giá tốt sẽ chốt lời, vì họ sợ giá sẽ giảm trở lại mất đi cơ số lãi.
– Tại các vùng hỗ trợ, tâm lí tham lam, tiếc nuối khi trước đấy không mua được ở vùng giá tốt, giá quay về họ sẽ vồ vào mua lấy mua để, và kì vọng giá tăng ngay sau đó.

2. Giao dịch theo kháng cự-hỗ trợ trong quá khứ
– Ở các vùng kháng cự – hỗ trợ cũ(trong quá khứ), thì tại vùng này phải liệt kê thêm phe kẹt hàng(phe mua đỉnh hoặc bán đáy), cho nên khi giá có tín hiệu chạm các vùng kháng cự-hỗ trợ thường phản ứng mạnh và có tín hiệu giằng co hoặc quay đầu bởi bị tác động của phe kẹt hàng thoát hàng
– Thị trường sẽ phân phối lại mua bán khi phe kẹt hàng đã rời khỏi thị trường, tiếp tục chọn cho họ một vị thế mới.
=> Đây là lí do tại sao chúng ta áp dụng vào giao dịch: chốt lời trước các vùng kháng cự – hỗ trợ trong quá khứ, và tiến hành giao dịch khi giá có tín hiệu phá vỡ qua các vùng kháng cự – hỗ trợ (breakout)

3. Kháng cự hay hỗ trợ là các vùng cản.
Nói về cản, thì bao gồm: cản cứng(tức cản tĩnh), cản mềm(tức cản động) và cản tâm lí.
– Cản cứng (cản tĩnh): là các vùng cản cố định như kháng cự – hỗ trợ, trendline và các mốc fibonacci.
– Cản mềm (cản động): là các cản dịch chuyển theo đường giá, là các chỉ báo như ema, bollinger band, ichimoku…
– Cản tâm lý: là các số tròn 2500, 2600,. 2700
Trong thị trường tài chính, cứng là cố định, mềm thì chạy theo chỉ báo. Cứng mềm không đại diện cho độ mạnh yếu của cản. Còn xét về các vùng cản mạnh yếu thế nào thì nó lại phụ thuộc vào vấn đề volume thanh khoản, và đơn nhiên ở khung thời càng lớn thì các vùng cản này xét về mạnh yếu mới có ý nghĩa, bởi tại các khung thời gian lớn tập trung một khối lượng giao dịch lớn, lực mua hay lực bán tại các vùng này đủ lớn để khiến giá biến động mạnh.

4. Độ mạnh yếu của kháng cự
– Cứng mềm không đại diện cho độ mạnh yếu của cản.
– Vùng cản mạnh yếu phụ thuộc vào volume thanh khoản, và đơn nhiên ở khung thời càng lớn thì các cản càng mạnh, bởi tại các khung thời gian lớn tập trung một khối lượng giao dịch lớn, lực mua hay lực bán tại các vùng này đủ lớn để khiến giá biến động mạnh
– Vùng cản mạnh yếu phụ thuộc vào sự hợp lưu với các chỉ báo khác, ví dụ fibo – ma – trendline

III. Các hành vi của trader khi gặp kháng cự – hỗ trợ:
– Mua khi giá gặp hỗ trợ, bán khi giá gặp kháng cự ( đây là trường phái bắt đỉnh bắt đáy – phù hợp thị trường sideway)
– Mua khi giá phá kháng cự, bán khi giá phá hỗ trợ ( đây là trường phái đánh theo breakout – phù hợp thị trường có xu hướng)

IV. Vậy chúng ta sẽ action như nào sau khi học xong bài này?
– Xu hướng là bạn, khuyến khích ACE nên đánh thuận xu hướng, phá lên cho tín hiệu buy, phá xuống cho tín hiệu sell, stoploss ae có thể đặt ở kháng cự – hỗ trợ gần nhất, tương ứng với khung thời gian ae giao dịch.
– An toàn nhất ACE nên đánh theo hành vi giá, giá phá cản có xu hướng quay về test lại ngưỡng cản, với chu kì giảm, khi giá thủng cản(ko kịp sell), sau đó quay về test cản, ae có thể canh sell ở vùng này, ngược lại với chu kì tăng, khi giá phá cản(ko kịp buy), sau đó quay về test cản, ae có thể canh buy lại ở vùng này, stoploss vẫn đặt ở các vùng kháng cự – hỗ trợ gần nhất, tương ứng với khung thời gian giao dịch.